毛文龍權衡利弊，決定送袁崇煥(邵兵 飾)一箱金銀珠寶，既可以盡地主之誼，又不會落下行賄的口實，毛文龍親自給袁崇煥送來，袁崇煥盛情難卻就收了下來，但他讓人把箱子擺到院子里，并以毛文龍的名義分發給皮島的將士們，毛文龍見狀氣得直咬牙根。

程本直(劉屹宸 飾)寫信把毛仲明單獨約來，特意準備了酒菜，還拿出那本和大金來往的賬目，和他推心置腹地聊起前程，程本直清楚地記得遭遇刺客那天，毛文龍本能地把毛仲明推到前面替他擋箭，根本就是沒把他當親人，這正說到了毛仲明的痛處，接著他還向毛仲明講清利害關系，待袁崇煥處置了毛文龍，他就可以擔任皮島統帥。毛仲明信以為真，把程本直帶到一處倉庫，里面是運往大金的絲綢，而且都是他們劫掠而來，毛仲明還拿出受賄官員的名冊和來往書信，其中還有滿桂的名字。

溫體仁當著滿朝文武向朱由檢提議賞賜毛文龍丹書鐵卷，以獎勵他守島有功，朱由檢向大家征求意見，錢龍錫(唐國強 飾)第一個站出來反對，揭穿毛文龍獨守皮島，卻獨霸遼東三分之一的糧餉，還懷疑溫體仁是居心叵測，言官站出來支持毛文龍，錢龍錫和他們據理力爭，還列出了毛文龍劣跡斑斑，懇請朱由檢對他嚴懲。朱由檢詢問梁廷棟(曹征 飾)的意見，他擔心毛文龍擁兵自重揭竿而起，引發不必要的騷亂，梁廷棟的一番話深得朱由檢的信任，既保住了毛文龍的命，還摧毀了他的陰謀，溫體仁不得不佩服梁廷棟的陰險狡詐。朱由檢深知毛文龍的累累罪行，可是覺得時機未到，他權衡再三，決定等袁崇煥完成平遼大計再處置毛文龍，答應賞賜毛文龍丹書鐵卷。

袁崇煥收到朝廷發來的軍糧，他如數發放給皮島將士，還當著三軍將士的面向毛文龍興師問罪，毛文龍百般狡辯，逼袁崇煥拿出證據，袁崇煥歷數了毛文龍的十二宗罪，還拿出賬本等鐵證，要當場處罰毛文龍，毛文龍號召嫡系將士除掉袁崇煥，謝尚政飛身跳起挾持了毛文龍，喝退了他的嫡系，袁崇煥向將士們講明利害關系，要當場處決毛文龍，毛仲明第一個站出來支持袁崇煥。袁崇煥請出尚方寶劍，當場把毛文龍梟首示眾，謝尚政清點了皮島的兵馬，發現能上陣殺敵的只有十分之一，其他都是老弱病殘，袁崇煥斬殺了毛文龍，可他一點也開心不起來，程本直替袁崇煥著急，斷定必會有人趁機陷害他，將來必會后患無窮，袁崇煥表示寧愿像岳飛一樣被冤死，也要為國除害。

皇太極得知袁崇煥先斬后奏斬殺了毛文龍，心中大喜過望，斷定袁崇煥會成為眾矢之的，對范文程借刀殺人的計策大加贊賞。袁崇煥向朱由檢寫了一封乞罪書，還把繳獲的賬本一起送來，這給朱由檢擺了一道難題，朝廷百官為毛文龍的死喊冤，這讓朱由檢心里很不舒服，他對毛文龍恨之入骨，派錢龍錫和成基命按照賬本上的名單一一排查，對與毛文龍私相授受的官員嚴懲不貸。

朱由檢派王承恩給袁崇煥寫一封密信，肯定他斬殺毛文龍的做法，錢龍錫和成基命把賬本上的官員進行一一排查，并把他們都押送監牢，溫體仁也沒能幸免。錢龍錫查出那批絲綢是溫體仁家鄉進貢的七里絲，由此斷定他和毛文龍私自倒賣貢品，并從中漁利，而且還牽扯到宮里的內臣，成基命擔心引火燒身，勸錢龍錫就查到溫體仁為止，可錢龍錫堅持要追查到底，一個也不放過。